2009年汽车市场形势分析及2010年展望

      2009年以来，国家为鼓励汽车消费而出台的一系列利好政策充分发挥了作用，催生了汽车产销量的快速增长。但由于低端产品需求比重大幅度上升，汽车价格有所下降，行业去库存压力较大，影响了汽车行业经济效益的增长。环比来看，汽车工业产值和利润的增长速度保持稳步回升的态势，但汽车出口下滑趋势没有明显改善。分析未来发展，我国汽车需求不会维持2009年的高速增长，汽车需求的增速将逐渐回到平稳增长的轨道。由于产能增长较快，汽车行业的竞争日益加剧，在节能减排的压力下，汽车行业的结构调整将进一步深化，行业内的兼并重组以及技术升级将推动我国汽车工业逐步形成规模化发展，自主创新能力将有所提升，未来在国际市场上的竞争力将进一步增强。

      2009年汽车行业呈现了快速复苏的态势。一季度，汽车工业销售产值同比下降3.35%，但随着各项内需刺激政策的实施，国民经济触底回升，经济景气逐渐改善，汽车需求出现快速回升，1-4月份，汽车行业累计工业销售产值恢复正增长，并在此之后一路上升，1-10月份，汽车行业累计工业销售产值完成23312.03亿元，同比增长20.85%，增速比是年同期提高0.25个百分点。工业销售产值增速低于汽车销量增速，主要是由于汽车价格特别是乘用车价格整体上有所下降，特别是低端汽车的销售比重增大，产品生产结构出现较大调整。但从环比来看，汽车工业增速的上升势头显著，前10个月的工业增速是上半年水平的近三倍。

 

 

      2009年以来汽车产销量增长速度出现迅速上升，除1月份受春节因素的影响少了几个工作日导致汽车的产销量同比出现较大下滑以外，其他月份当月汽车的产销量均实现同比正增长，而且增长速度急速攀升。从累计情况来看，1-11月份，全行业完成汽车产量1226.58万辆，同比增长41.59%；汽车销售量1223.04万辆，同比增长42.39%。其中11月当月的汽车产销量分别完成139.14万辆和133.77万辆，同比增长104.2%和96.43%，产销再创历史新高，反映出汽车生产和销售的旺盛态势。

 

数据来源：中国汽车工业协会

      分车型来看，1-11月全行业乘用车销售量达到922.81万辆，同比增长49.7%，增速创历年最高；商用车产销分别为306.15万辆和300.24万辆，同比分别增长26.44%和23.80%。乘用车的产销量增长最快，比重较大，对汽车产销量的快速增长贡献较多。而商用车销售受金融危机的影响一度呈现同比大幅下滑的局面，但随着经济的日益回暖，商用车需求也开始稳定上升，产销量增速呈现明显的回升态势。

乘用车中，轿车是市场主体，但交*型乘用车的增长速度最快。1-11月累计，轿车销售664.93万辆，同比增长44.92%；多功能乘用车（MPV）销售21.76万辆，同比增长18.63%；运动型多用途乘用车（SUV）销售57.96万辆，同比增长42.45%；交*型乘用车销售178.16万辆，同比增长80.70%。整体上，轿车的快速增长是汽车销量增速上升的基础，而交*型乘用车需求的急剧放大为汽车市场的快速增长注入了新的动力。

商用车中，1-11月累计，客车产销量分别完成24.74万辆和24.17万辆，同比增长7.98%和4.31%；货车产销量分别完成209.79万辆和205.19万辆，同比增长40.29%和36.89%；半挂牵引车产销量分别完成18.32万辆和18.62万辆，同比下降4.65%和1.80%；货车增速的较快上升拉动商用车市场保持了稳定的增长。

      由于2008年下半年汽车销售大幅度下降而沉淀出较多的高成本库存，在降价的压力下减弱了汽车行业在2009年前几个月的盈利能力。2009年1-2月汽车行业在销售收入仅同比下降9.74%的情况下，行业利润却大幅度下降51.55%。随着汽车销售增速的逐月提升和原材料采购成本的下降，行业经济效益快速改善。1-8月，汽车行业实现产品销售收入17621.99亿元，同比增长11.37%；实现利润1160.04亿元，同比增长17.35%。

汽车工业经济效益呈现逐渐加速上升的态势。根据汽车工业协会统计的汽车工业19家重点企业（集团）经济指标快报显示，1-10月，重点企业在汽车产销大幅增长的拉动下，企业经济效益继续好转，主要指标均好于上年同期，19家重点企业累计实现营业收入11865.64亿元，同比增长17.96%；累计实现利润总额926.53亿元，同比增长49.65 %，增幅比1-9月提高16.4个百分点。

      2009年汽车进出口均呈现下滑态势，尤其是出口形势下滑严重，而且前10个月汽车出口没有明显的改善迹象。根据海关统计，1-10月我国累计出口汽车27万辆，同比下降52.5%。其中轿车和货车的出口量较大，分别为7.18万辆和13.6万辆，分别同比下降52.5%和40.7%。进口方面，前10个月我国汽车累计进口30.39万辆，同比下降10.6%。其中主要进口品种是轿车和四轮驱动轻型越野车，分别进口11.97万辆和15.27万辆，分别同比下降6.1%和15.1%。整体上汽车出口形势依然低迷，进口下降幅度相对较小，国内汽车需求的旺盛走势弥补了出口的不足，同时对进口车形成了一定的支撑，小客车的进口量已经恢复正增长，增速较高。在汽车消费的热点从低端品种逐步全线扩散的过程中，进口车的需求有望进一步回升。

数据来源：海关总署

 二、消费升级和政策刺激催生汽车销售的爆发式增长

      我国国民经济已经连续多年保持稳定快速的发展，全国人均GDP已经达到3000美元左右，部分大城市已经远超过这一水平，如深圳、上海、广州的人均GDP已经超过1万美元，其他大中城市的人均GDP也远高于全国平均水平。这样的背景下，我国居民消费结构升级开始加快，而汽车消费已经成为消费热点，近些年的汽车销售量保持了较快的增长。

2006年和2007年，我国汽车销量分别同比增长25.3%和21.8%，其中乘用车的销量分别为30%和21.7%，表明我国汽车消费已经进入快速增长阶段，这是推动我国目前汽车销售快速增长的根本原因。但2008年，由于世界范围内金融危机的影响，人们对经济前景产生了较强的悲观预期，消费热情受到很大抑制，特别是像汽车这种耐用品消费出现明显下滑，导致2008年全国汽车销量呈现前高后低的走势，在下半年出现同比下降，全年汽车销售仅增长6.7%。

     2008年汽车销量的下滑，主要来自于居民消费信心受到了影响，在经济前景不明朗的情况下，紧缩开支成为居民面对金融危机的自发性防御办法。但居民的购买能力并没有根本变化，这反映在我国居民储蓄依旧在快速增加。而进入2009年以来，由于宏观调控政策的快速到位，稳定了人们对经济增长的信心，而过于悲观的经济增长预期很快得到扭转，国民经济的实际增长速度也的确开始见底回升，从根本上增强了居民的消费信心，而汽车消费的热情很快得以重新提振。2009年3月份，汽车销售就突破100万辆，超过美国成为世界第一大汽车销售市场。随后，我国月度汽车销售始终保持在100万辆以上，并在9月份达到130万辆以上，在10、11月份继续保持这一水平。从根本上说，2009年的汽车消费依旧延续了前几年快速增长的趋势，这是消费升级日益加快的必然结果。

汽车消费增长具有坚实的购买力基础，还表现在2009年中西部地区以及二三线城市的汽车消费快速升温，在大中城市汽车市场仍有较大增长潜力的情况下，二三线城市的汽车市场空间同时开始打开，使得我国汽车市场规模进一步扩大，极大地促进了汽车销售的加速增长。

      作为提供最终需求产品的行业，汽车业对整个上游产业的带动链条比较长，是有广阔需求空间的行业，因此刺激汽车消费成为应对国际金融危机扩大内需政策的首要着力点。

首先，燃油税改革降低了居民的养车成本。2008年底实施的燃油税改革，取消了汽车的养路费，并逐步取消部分高速公路的收费，同时由于国际市场原油价格的快速回落，使得成品油价格没有随着燃油税的改革而大幅度上涨，而是保持了相对稳定的水平。这对刺激居民的汽车消费热情起到了重要作用。

      其次，汽车下乡、以旧换新等政策直接刺激了居民购车的愿望。由于国家以提供政府补贴的方式，鼓励农村居民购买汽车，直接促进了轻卡、微客等适于农村地区应用的车型销售快速增长，2009年2月，轻卡、微客的销售增速分别达到43%和50%，直接体现了汽车下乡政策的促进作用。由于企业缺乏直接降价10%来促销的能力，而国家提供购车补贴却可以起到同样力度的促销效果，这对开辟农村汽车市场提供了有力的支持。

      第三，小排量汽车购置费减半征收促进了1.6L以下汽车需求的快速增长。为鼓励小排量汽车的消费，国家采取了差异化的汽车购置费政策，对1.6L以下的小排量汽车采取了购置费减半征收的策略，这一鼓励汽车消费的政策进一步促进了中低档汽车的消费热情。1-11月，1.6升以下乘用车累计销量对整个汽车市场的增长贡献度达到85%，市场占有率为历年最高，这充分反映出低排量汽车购置费减半政策的积极效果。

最后，4万亿投资计划对汽车市场起到了良好的支撑作用。由于国家投资力度显著增大，对重卡、微卡等商用车市场提供了一定的支撑，使得商用车销售能够保持一定的增长，这对整个汽车销售的增长起到了稳定作用。由于金融危机对半挂牵引车、货车等品种的影响较大，使得市场一度对商用车的增长产生悲观预期，但随着国家4万亿投资计划陆续落实，在一定程度上减弱了金融危机对商用车的负面影响，并使1-11月商用车销量增长23.8%，其中货车累计销售量同比增长36.89%，有力支撑了整个汽车行业的增长。

 

     2010年汽车销售量有望继续保持适度增长，首先是由于2009年汽车销售明显的上升趋势，而且汽车销售热点从低排量汽车逐渐向全品种扩散，二三线城市汽车销售保持快速增长的同时，一线城市的需求也重新得以提振，这种良好的趋势短期内不会发生改变。其次是为鼓励消费，政府决定购置税减半征收的政策继续延长一年，有望继续保持对汽车消费的刺激作用。第三是国家将加大汽车以旧换新的补贴力度，同时继续执行汽车下乡政策，鼓励居民的汽车消费需求。这些有利因素都将保证汽车市场良好的销售景气在2010年得以继续保持。最后是金融危机的影响逐渐结束，全球汽车市场有望整体回暖，对汽车的出口会形成一定刺激作用，汽车出口增长将出现较快的回升。

但整体上，我国汽车销售量不会继续保持2009年的高增长态势，首先是因为2010年汽车消费刺激政策的效应逐渐减弱，而且2009年汽车销量的高速增长在一定程度上是2008年受抑制的需求转移过来的结果，而2010年这一因素不再存在，同时2009年汽车销量的扩张也增大了2010年汽车销售增长的基数。因此，2010年汽车销售量有望保持适度的增长，增速不会太快。

      2009年汽车行业销售形势良好主要是低端汽车品种的需求增长较为快速，反映出汽车市场需求对汽车价格较为敏感，特别是我国刚进入汽车消费的普及期，降价促销是较为有效的竞争手段，也是刺激汽车消费需求的最有效的途径。同时汽车产能增长较快，2009年汽车产能利用率为80%左右，如果产能继续扩张，则汽车产能的增速可能远高于需求的增速，企业竞争的激烈程度将加剧，为价格战提供了前提条件。在2009年良好的销售形势下，汽车降价并不明显，但未来企业价格竞争压力依然较大。

      我国汽车产业发展相对较晚，而且自主品牌的汽车企业技术积累不足，国内汽车企业缺少品牌优势和核心技术，在自主创新能力上缺乏足够的资本和技术基础。2008年国内销售的国产轿车中，外国品牌占74%，自主品牌不到26%。中高级轿车领域基本是外国品牌的天下，传统汽车的核心技术基本掌握在国外跨国汽车公司手里。2009年由于汽车需求快速增长，尤其是低端汽车需求旺盛，带动了自主品牌汽车企业的发展，1-11月，乘用车自主品牌共销售409.24万辆，占乘用车销售总量的44.35%，依然有较大的上升空间。

为实现我国自主品牌汽车企业整体的竞争力，需要加快汽车行业的结构调整，首先是加快兼并重组，提高单个企业集团的生产规模，扩大集约化、规模化生产，降低成本，并提高行业的生产集中度，减少重复产能的低水平扩张。其次是加快汽车产品的结构升级，提高技术含量，自主品牌的汽车逐步向高端迈进。在汽车业经过短暂的快速普及之后，汽车需求的升级趋势将日渐明显，中高端产品的需求规模将不断扩大，同时经历了燃油税的改革以及全球对气候变化的关注日益强烈，发展节能型汽车、新能源汽车已经成为低碳、绿色经济的重要组成，在这一领域，我国自主品牌汽车企业有望与跨国汽车公司在同一起跑线上竞争，这增大了汽车行业进行技术升级的压力。

      由于发达国家强大的汽车工业以及敏感的贸易保护情绪，我国汽车出口主要是面向新兴经济体等一些发展中国家，由于国内汽车产能扩张过快，国内汽车行业开拓出口市场的力度会加大，以推动我国汽车产品更大规模地进入国际市场。2010年全球经济将告别衰退，恢复增长，而经过经济危机的洗礼，全球汽车行业都经历了必要的调整，这为我国汽车企业开辟国际市场提供了良好的机遇，在新兴市场我国汽车产品将能获得更大的发展空间。

      综合各种因素，预计2009年我国汽车销售量会达到1350万辆，同比增长43.9%；2010年我国汽车销量将达到1500万辆，同比增长11.1%。